Você prefere ganhar R$ 50 por dia com certeza ou todo dia participar de uma loteria com 50% de chances de ganhar R$ 100 e 50% de chances de ganhar R$ 0?
Em termos de racionalidade econômica, estas duas alternativas são equivalentes, mesmo numa loteria em média os indivíduos vão ganhar R$ 50. Alguns dias ganharão R$ 100, em outros R$ 0 mas no longo prazo em média os ganhos diários serão de R$ 50.
A preferência por um ou outro cenário diz muito sobre a aversão de risco das pessoas, indivíduos que prezam por segurança e estabilidade muito provavelmente optarão por ter um rendimento certo à correr o risco de uma loteria.
Já pessoas com maior atração ao risco podem optar pela loteria, talvez guiadas pela sensação de que possuem mais sorte ou simplesmente pelo fato de gostar da adrenalina e sensação de ter um rendimento mais elevado em alguns dias.
Outra questão interessante sobre finanças e comportamento é a escolha entre comprar à vista ou à prazo. O determinante aqui é um pouco mais sútil, a impaciência dos indivíduos. Grosso modo, pessoas mais "ansiosas" preferem pagar à vista, mesmo que não haja qualquer desconto pela antecipação do pagamento.
Do lado do vendedor o raciocínio é simétrico, os mais "ansiosos" vão estimular vendas à vista e até oferecer descontos para que o comprador pague no ato da compra. Outra estratégia é cobrar juros daqueles que optarem por inúmeras e suaves prestações.
Aqui a taxa de juros é um sinalizador da "impaciência", quanto mais ansiosos os compradores e vendedores num mercado, maiores os juros para as compras parceladas ou, de forma análoga, os descontos solicitados para pagamento à vista.
Por fim, casar ou comprar uma bicicleta? Se traduzirmos esta sentença como a decisão por um compromisso sério, por que as pessoas investem tempo e dinheiro em capacitação ao invés de "curtir a vida" e consumir tudo o que possuem no presente sem pensar no amanhã?
A resposta é simples, o investimento em educação e capacitação profissional é altamente lucrativo, ainda hoje no Brasil pessoas com Ensino Superior possuem ampla vantagem salarial com relação àqueles apenas com Ensino Médio.
Todas essas questões parecem bem simples mas há uma série de complicadores que impedem as pessoas agirem segundo a teoria, por exemplo, nem todas as pessoas possuem os meios necessários para cursar uma faculdade (pública ou privada).
Outro ponto é que indivíduos com restrições financeiras muitas vezes optam por parcelar compras com taxas de juros elevadas (ex: cheque especial, rotativo, etc.) simplesmente por não possuírem qualquer dinheiro em conta para comprar à vista.
Porém o que mais me chama atenção são as pessoas que deliberadamente nadam contra a maré, isto é, abrem mão de oportunidades de estudar, estouram o cheque especial comprando bens supérfluos ou almejam estabilidade com apostas e loterias.
Por mais excitante que seja a vida de um apaixonado por risco e aventura, aparentemente este grupo de pessoas não avalia corretamente as probabilidades de ganhos e perdas.
Ainda hoje o caminho do pragmatismo é sem sombra de dúvidas a "grande aposta" para qualquer indivíduo. São conselhos singelos que ouvimos há tempos mas continuam poderosos, em especial para os mais jovens:
(i) estude;
(ii) entre comprar um carro e fazer uma faculdade/curso técnico, deixe o carro pra depois;
(iii) não gaste mais do que você recebe;
(iv) poupe (mesmo que pouco) todo mês;
(v) não existe atalho, não entre em promessas milagrosas de riqueza fácil.
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